Portfoliomanagement: Sonderkommentar zum Thema Nachhaltigkeit
„Nun sag`, wie hast du´s mit der „Nachhaltigkeit?“
Bei dieser Frage fühlen vielleicht auch Sie sich an die berühmte Tragödie „Faust“ von Johann Wolfgang von Goethe erinnert, als Gretchen Heinrich Faust die berühmte „Gretchenfrage“ stellte.
Die Europäische Union hat sich das Ziel gesetzt, bis 2050 Klimaneutralität zu erreichen und damit ihren Verpflichtungen im Rahmen der Übereinkunft von Paris nachzukommen. Dazu braucht es einen gesellschaftlichen und wirtschaftlichen Wandel in Europa, der kosteneffizient, gerecht und sozial ausgewogen sein muss. Um dies zu erlangen, bedarf es umfangreicher privater und öffentlicher Investitionen. Die Europäische(EU)- Kommission sieht dabei den Finanzsektor in einer Schlüsselrolle, um private Finanz- und Kapitalströme so zu lenken, dass die ambitionierten Klimaziele erfüllt werden.
Bevor eine Anlageberatung oder Finanzportfolioverwaltung i.S.d. MiFID II erbracht werden kann, müssen (wie bisher schon) alle notwendigen Informationen zu Anlagezielen und der Risikobereitschaft eingeholt werden. Diese sogenannte Kundenexploration umfasst ab dem 02.08.2022 ein weiteres Element, die „Nachhaltigkeitspräferenzen“. Ab diesem Zeitpunkt sind Kundenberater verpflichtet, Kunden zu ihren Nachhaltigkeitspräferenzen zu befragen.
Schon heute treffen Kunden auf Finanzinstrumente mit unterschiedlich hohem Nachhaltigkeitsanspruch…